Как крупный пользователь Maker избежал штрафа
В 2021 году получил кредит в размере почти $75 млн и оказался под угрозой огромного штрафа, но вовремя успел выслать 2 000 ETH и 1,5 млн DAI. На момент отправки лишних ETH рычаг ликвидации держался около $1 932.08, а отношение долга к залогу - 65 675 ETH, что равнялось 176 %.
Скорректировав позицию, пользователь успешно снижал порог ликвидации до $1 874.98, при этом коэффициент обеспечения вырос до 181,95 %. Поскольку цена Ethereum продолжала падать, он вывел с баланса 2 882 ETH и использовал функцию Withdraw & Payback для погашения 5,21 млн DAI, подняв цену ликвидации до $1 781,28.
Текущий статус и рекомендации от оркулов Maker
По данным DeFiExplore Maker, на момент публикации показатель долга к залогу находится на критическом уровне в 179,87 %. Самый опытный пользователь Maker под ником andy8052 пояснил, что оркулы Chronicle обновляются по часовой ставке, опираясь на цены предыдущего периода. Такая схема позволяет заранее предупредить о риске форсированной ликвидации и предоставить время трейдеру укрепить залог или погасить долг.
Как протокол защищает пользователей
Maker применяет штраф к недостаточно обеспеченным позициям, добавляя его к общей сумме долга. После этого залог трейдера выставляется на аукцион, однако сам трейдер остаётся ответственный за остаточную задолженность с учётом начисленного штрафа. Ликвидация - это не мгновенное уничтожение ETH.
Угрозы и крупные позиции в MakerDAO
- DeFi Llama сообщила, что позиции оказывались под угрозой ликвидации при ценах Ethereum ниже $1 796,7 и $1 777,8. Это эквивалентно 61 000 ETH ($115,4 млн) и 65 400 ETH ($123,87 млн) соответственно.
- Всего в опасности находится займов на сумму $320,1 млн - их ликвидационные уровни находятся менее чем в 20 % от текущего спотового курса.
- LookOnChain фиксировала продажу китом 25 800 ETH ($47,8 млн) с убытком в $32 млн, чтобы избежать принудительного закрытия позиций на Aave. После сделки у пользователя осталось 35 034 ETH ($64,68 млн) с коэффициентом здоровья 1,4 и ликвидационной ценой около $1 316.
- В одной из транзакций было переведено 30 098 ETH ($56,1 млн), предположительно от Ethereum Foundation, в Maker, что снизило уровень ликвидации до $1 127,06. На этом кошельке сейчас находится 100 394 ETH ($182 млн).
- Однако некоторая часть китов не смогла спастись: LookOnChain показала принудительное закрытие позиции 67 675 ETH ($121,8 млн). Пользователь внес 2 000 ETH ($3,73 млн) и 1,54 млн DAI, чтобы сократить уровень ликвидации до $1 836,43, но спотовые котировки опустились ниже этого порога.
Взгляд на общее состояние рынка
В марте 9 года цена второй по капитализации криптовалюты упала ниже линии восходящего тренда, установленной после краха Terra.