Введение
Разработчики Bancor открыли в основной сети Ethereum новый инструмент - Carbon, который обещает усилить доходность взаимодействия пользователей с децентрализованными биржами (DEX).
Инструмент Carbon
Carbon позволяет автоматически управлять торговыми стратегиями, задавая диапазоны для предоставления ликвидности и лимитные ордера. Как и Uniswap v3, он использует принцип концентрированной ликвидности, что даёт пользователям возможность точечно размещать активы именно там, где они ожидают движения рынка.
Механизм работы
С помощью Carbon трейдер может:
- купить в одном ценовом диапазоне
- продать в другом, при этом позиция остаётся одной
- автоматически реагировать на движение цен в заданных коридорах
При достижении ценовых уровней ордера исполняются через DEX-агрегаторы, а также посредством арбитражных операций, что повышает эффективность исполнения.
Преимущества и результаты
В качестве примера рассмотрим сценарий, при котором цена Ethereum ожидается колебаться между 2000 $ и 2300 $. Трейдер создает стратегию покупки в диапазоне 2000-2100 $ и продажи в 2200-2300 $. Тестирование на исторических данных показало, что Carbon приносит доход, превосходящий традиционные методы концентрированной ликвидности в 2-3,4 раза.
Обновление стратегии не требует вывода средств из позиции или их повторного внесения, что избавляет от лишних ончейн-операций и расходов газа.
Гибкие параметры
Параметры стратегии можно менять эффективно с точки зрения газа. Для этого достаточно изменить раскрытые настройки в каждой стратегии, не прибегая к полному выводу и повторному добавлению ликвидности.
Защита от сэндвич-атак
Carbon также устойчив к сэндвич-атакам в рамках MEV. Атакующий бот сканирует мемпул на предмет больших незавершённых свопов, а затем размещает две транзакции - одну до и одну после целевой сделки. В результате цена актива «накачивается» в пользу бота, который затем реализует прибыль. Согласно заявлению разработчиков, первая подобная атака была зафиксирована на платформе Bancor 27 февраля 2018 года. Ранее защита от подобных манипуляций уже существовала у DeFi-платформы 1inch Network.